Платформы кредитования работают с пулом следующим образом – из пула ликвидности выдаются кредиты под обеспечение криптовалюты. Это все происходит на основании смарт-контрактов в блокчейне Ethereum, автоматически, без участия людей, которые производят оформление. Если заемщик не возвращает средства, платформа сама ликвидирует его залоговые ETH, и возвращает кредитодателю его токены. В отличие от биржевых пулов, в пулы ликвидности платформ кредитования пулов размещаются любые монеты, без необходимости внесения сразу двух в равных пропорциях. Наиболее популярными являются кредиты в стейблкойнах (USDT, DAI, USDC) так как они являются низковолатильными и у инвесторов нет опасения, что заработанные проценты будут “съедены” резким падением монеты. Например можно положить в пул под 5% годовых ETH, который к моменту вывода потеряет в цене 30-40%.
Риск контрагента возникает, когда одна сторона не выполняет свои обязательства перед другой, что приводит к финансовым потерям для пострадавшей стороны. В случае с пулами криптовалютной ликвидности это может быть вызвано тем, что биржи или другие поставщики платформ внезапно теряют свою ликвидность. Поэтому пользователи должны убедиться, что они понимают риск контрагента, связанный с используемой платформой, прежде чем вкладывать какие-либо активы в пул криптовалютной ликвидности. Кроме того, криптовалютные торговые платформы, предлагающие объединение ликвидности, обычно имеют более высокую ликвидность, что может привести к повышению эффективности затрат.
Основы Криптовалютных Пулов Ликвидности
Активно участвуя в пулах ликвидности, отдельные участники становятся заинтересованными сторонами экосистемы, согласовывая свои интересы с успехом платформы. Такие симбиотические отношения способствуют формированию активного сообщества, стимулируют инновации и способствуют общему росту децентрализованной финансовой системы. Пулы ликвидности значительно расширяют доступ к финансовым рынкам, поскольку розничные инвесторы могут участвовать в них, не сталкиваясь с ограничениями, характерными для традиционных рынков. Более того, безразрешительный характер таких пулов устраняет необходимость в посредниках или громоздких процессах согласования, предоставляя частным лицам возможность напрямую взаимодействовать с рынком.
- Как только обманутые пользователи на форумах забили тревогу, цена «актива» моментально перестала соответствовать цене BTC и сегодня торгуется в 7-8 раз дешевле.
- DEX основываются на смарт-контрактах с открытым исходным кодом, предполагая прозрачность и доступность для внешнего аудита.
- Риск снижения стоимости активов инвестора в пуле ликвидности из-за волатильности криптовалют.
- Размер этого вознаграждения зависит от объема внесенной ликвидности, выражаемой в специальных криптоактивах — LP-токенах.
- Как вы можете видеть на изображении выше, в Compound есть пул ликвидности токенов DAI.
По мере расширения экосистемы DeFi эти инновации будут и дальше способствовать демократизации финансов и открывать новые возможности для пользователей во всем мире. Uniswap, децентрализованный обменный протокол, построенный на базе Ethereum, произвел революцию в мире предоставления ликвидности. Uniswap позволяет пользователям торговать токенами ERC-20 непосредственно со своих кошельков, отказавшись от услуг посредников. Уникальная модель автоматического маркет-мейкера (AMM) использует смарт-контракты для облегчения торгов, а поставщики ликвидности объединяют свои токены в резервы ликвидности.
Что Такое Пулы Ликвидности
Для установления справедливых цен необходимо тщательно продумать соотношение между токенами. Конструкция контракта на создание пула ликвидности требует стратегического планирования для пул ликвидности трейдинг обеспечения эффективной и безопасной децентрализованной торговли. Сначала составляется грамотный контракт, определяющий такие функции пула, как обмен токенами и комиссионные сборы.
На платформе существует семь отдельных пулов, каждый из которых имеет уникальную пару пулов ERC-20. Процедура доступа к пулам ликвидности обычно работает по-разному на каждой платформе. Некоторые из них удобны для пользователя и интерактивны, чтобы максимально упростить процесс, в то время как другие более сложны и требуют дополнительных знаний. Добавьте BTC и USDC в пул ликвидности BTC-USDC в соотношении 50/50, что в нашем случае будет составлять 500 долларов на каждый актив, то есть вы получите свои монеты по текущему обменному курсу. По истечении согласованного периода времени вам будет предоставлен токен SUSHI, который вы обязались держать.
Как Использовать Uniswap – Руководство Для Начинающих По Uniswap
Для этого инвестору нужно заблокировать в смарт-контракте пару криптоактивов равными по стоимости частями, установив первоначальные цены. Среди новаторских платформ Uniswap популяризировала концепцию пулов ликвидности, позволяющую пользователям беспрепятственно обменивать токены и обеспечивать ликвидность. Понимание этих различий закладывает основу для понимания того, как работают пулы ликвидности и их значение в изменении ландшафта децентрализованных финансов. Я понимаю, что пулы ликвидности все еще находятся на стадии инноваций, но они так важны для всей децентрализованной экосистемы. Любой человек может предоставить ликвидность Uniswap, внеся средства в пул ликвидности Uniswap.
Этот механизм также называется автоматический маркетмейкер (AMM), и пулы ликвидности разных протоколов могут использовать немного различающиеся алгоритмы. Пулы ликвидности играют важнейшую роль в обеспечении бесперебойной торговли и инвестирования в протоколах DeFi. Ликвидность легко доступна благодаря объединению средств нескольких участников, что обеспечивает бесперебойную торговлю и сокращает проскальзывания. Такая доступность и эффективность привлекает все большее число пользователей, увеличивая ликвидность и глубину рынков и, в конечном счете, повышая общую стабильность и функциональность экосистемы DeFi.
Сталкиваясь с трудными задачами в жизни, я выработал привычку мыслить рационально и творчески подходить к решению проблем, что помогает мне развиваться не только как личности, но и как профессионалу.
Волатильность И Рыночные Риски
Высокая ликвидность означает, что можно быстро совершать сделки по стабильным ценам. Наоборот, низкая ликвидность часто приводит к усилению волатильности цен и проблемам при совершении сделок без влияния на рыночную цену. Кроме того, тип вознаграждения, получаемого поставщиком ликвидности, также отличается на разных платформах. Однако на платформе кредитования он получает долю от процентов, полученных от заемщиков. Curve Finance — это протокол ликвидности, построенный на базе Ethereum и оптимизирующий торговлю стейблкоинами.
Цены валют относительно друг друга регулирует протокол автоматических маркет-мейкеров (АММ). Это часть кода, которая поддерживает баланс ликвидности с помощью математических формул. Например, если трейдер покупает в пуле DOT/USDT токен DOT, количество этого токена в пуле уменьшается, а цена на него вырастает. Для пулов криптовалютной ликвидности не произойдет больших изменений, пока DeFi не займется транзакционным аспектом ликвидности. Пул ликвидности – это цифровой запас криптовалюты, обеспеченный смарт-контрактом, результатом работы которого является создание ликвидности, что позволяет проводить транзакции быстрее.
То есть, если инвестор хочет вложить средства в валютную пару пула ETH/DOT (Ethereum/Polkadot) на сумму $2 000, ему нужно пополнить ETH на $1000 и DOT на $1000. Когда вы поставляете ликвидность AMM, существует вероятность того, что вы можете понести быстрые потери. Перед инвестированием в пулы двусторонней ликвидности обязательно проведите тщательный анализ. Многие DeFi проекты представляют собой децентрализованные автономные организации (DAO). Такие сообщества управляются только участниками и работают на принципах реальной демократии. Члены DAO могут изменить направление деятельности платформы, добавить новые продукты или способы заработка.
Такие структуры входят состав DeFi-обменников, DEX-бирж, кредитных организаций, игровых платформ и других проектов на блокчейне. Увеличенные риски, связанные с лже-токенами (монетами, маскирующимися под реальный актив). Покупка такого фейк-токена практически равноценна потере денег — ни продать по рыночной цене, ни использовать в пуле ликвидности его не получится. Поначалу многим людям может быть чрезвычайно трудно иметь дело с объединением криптовалют для дальнейшего получения дохода.
Пул обеспечивает запас ликвидности для желающих поменять определённый актив. То есть с помощью пула пользователи сами обеспечивают ликвидность для биржевых операций, предоставляя свои активы для проведения обменов. Несмотря на то, что пулы ликвидности предлагают потенциал дохода, важно понимать все риски и реализовывать стратегии для оптимизации прибыли. Также действительно лучше принимать меры, чтобы снизить потенциальные потери. Постоянный мониторинг и адаптация к рыночным условиям являются ключом к успешному участию в пулах ликвидности. Каждый обмен токенов, который проходит при помощи пула ликвидности, приводит к движению курса обмена согласно специальному алгоритму.
Он совершает финансовые операции при помощи АММ напрямую с системой, в которой заморожены активы поставщиков ликвидности. Чем больше активов пользователей размещено в пуле, тем выше его ликвидность. Чтобы на DeFi платформах происходили торги и велась экономическая деятельность, они должны обладать запасом активов. Если в традиционных финансах за скопление активов отвечают банки и централизованные биржи, то в DeFi эту задачу выполняет технология пулов ликвидности. Kyber Network – Kyber вошел в число лучших пулов ликвидности во многом благодаря улучшенному пользовательскому интерфейсу. DApps могут предоставлять ликвидность благодаря механизму ликвидности на базе Ethereum.
АММ также обеспечивают большую прозрачность и децентрализацию, поскольку работают в сетях блокчейн. Опытный копирайтер, специализирующийся на криптовалютах и финтехе, умеющий переводить сложный отраслевой жаргон в понятный и увлекательный контент. Руководствуясь своей миссией по освещению тонкостей крипто- и финтех-индустрии, я стремлюсь создавать и предоставлять контент, который просвещает, вовлекает и расширяет возможности. Я стремлюсь расширять границы понимания, вселять уверенность и стимулировать рост в этих динамичных секторах, способствуя развитию нашего цифрового финансового будущего. Пользователь выбирает подходящий пул валютной пары и создает депозит на сумму, которую он готов отдать для поддержки ликвидности. Аналитический инструмент блокчейн под названием Nansen обнаружил, что 42% фармеров, вносящих ликвидность в пул в день запуска, покидают его в течение дня.
Geef een reactie